結論：事業資金は、日々の営業を回すための「運転資金」と、機械・車両・店舗などに投資する「設備資金」に分かれます。金融機関はこの2つを分けて審査し、返済期間の考え方も異なります。資金使途に合った借り方を選ぶことが、無理のない返済と審査の通りやすさにつながります。
運転資金と設備資金の違い
| 運転資金 | 設備資金 | |
|---|---|---|
| 使い道 | 仕入代金・人件費・家賃・外注費など | 機械・車両・店舗の内装・IT設備など |
| 返済期間の目安 | 比較的短め | 設備の耐用年数などに合わせて長め |
| 金額の根拠 | 資金繰り表・売上や仕入の状況 | 見積書・契約書 |
| 審査で見られる点 | なぜ不足するのか、いつ回収できるのか | 投資で売上や利益がどう増えるのか |
運転資金が必要になる理由
多くの事業では、商品を仕入れたり人件費を払ったりした後に、売上代金が入金されます。この「支払いが先、入金が後」の差を埋めるお金が運転資金です。
経常運転資金の考え方
一般的に、通常の営業に必要な運転資金（経常運転資金）は、次の式で考えます。
経常運転資金 ＝ 売上債権（売掛金・受取手形）＋ 棚卸資産（在庫） − 仕入債務（買掛金・支払手形）
売上が伸びると売掛金や在庫も増えるため、黒字でも運転資金が不足することがあります。これがいわゆる「黒字倒産」の原因の一つです。
運転資金の主な種類
- 経常運転資金：通常の営業で常に必要な資金
- 増加運転資金：売上の増加にともなって追加で必要になる資金
- 季節資金：繁忙期の仕入やボーナスなど、時期によって必要になる資金
- つなぎ資金：補助金や大口入金までの一時的な資金
設備資金を借りるときのポイント
- 見積書や契約書で、設備の内容と金額を具体的に示す
- 設備投資によって、売上・利益がどう増えるのかを数字で説明する
- 返済期間は、設備を使う期間（耐用年数）を目安に考える
- リースや割賦と比べて、総支払額と資金繰りへの影響を確認する
よくある失敗：設備資金を運転資金でまかなう
手元資金や短期の運転資金で設備を買うと、設備の効果が出る前に返済が始まり、資金繰りが苦しくなります。反対に、運転資金の不足を長期の借入で埋め続けると、根本的な原因（利益不足や支払条件）が見えにくくなります。資金使途に合った借り方を選びましょう。
運転資金・設備資金でよくある質問
Q. 運転資金と設備資金を同時に借りられますか？
A. 可能です。ただし、それぞれ資金使途と金額の根拠を分けて説明する必要があります。
Q. 運転資金はどのくらい借りておけば安心ですか？
A. 業種や取引条件によって異なります。資金繰り表を作り、入金と支払いのずれが最も大きくなる月の不足額を目安に考えましょう。作り方は資金繰り表の作り方で解説しています。
Q. 黒字なのに運転資金が足りないのはなぜですか？
A. 売掛金の回収や在庫の増加で、利益がまだ現金になっていないためです。売上が伸びている時期ほど起きやすくなります。
まとめ
運転資金は「支払いと入金のずれ」を埋めるお金、設備資金は「将来の売上を生む投資」のお金です。金融機関はこの2つを分けて審査するため、資金使途と金額の根拠をそれぞれ明確にしておきましょう。融資の基本的な審査の考え方は融資審査で見られる5つのポイントをご覧ください。
